[摘要]考察一下中国的改革进程，便知深层的关键问题是在国有经济战略性重组中，如何把国有企业办成“真正的企业”和把国有银行办成“真正的银行”。改革进程中，这两个方面相互缠绕，相互制约，大大增加了解决问题的难度。加入WTO使大范围的配套改革更加迫切而无法回避，客观上也使我们迎来了促进国有银行改革和国有企业改革良性互动的契机。要把国有银行办成“真正的银行”，就必须对国有银行体制进行改革。实施股份制改造、优化产权结构、明晰产权关系，既是路径又是目标。国有银行改革与国有企业改革均属改革的“攻坚”内容，两者不是相互平行、互不关联，而是相互呼应、相互促进。变“互相拖曳”为“良性互动”，既是理想选择又是理想结果。
　　考察一下中国的改革进程，便知深层的关键问题是在国有经济战略性重组中，如何把国有企业办成“真正的企业”和把国有银行办成“真正的银行”。改革进程中，这两个方面相互缠绕，相互制约，大大增加了解决问题的难度。加入WTO使大范围的配套改革更加迫切而无法回避，客观上也使我们迎来了促进国有银行改革和国有企业改革良性互动的契机。
　　要把国有银行办成“真正的银行”，就必须对国有银行体制进行改革。实施股份制改造、优化产权结构、明晰产权关系，既是路径又是目标。
　　现阶段，国有银行改革需考虑的一个现实的操作性前提问题，是如何弥补国有银行资本金不足以及如何处置大量的不良资产，进而实施改制方案。提高资金充足率的可能方式和途径：一是通过国有银行自身加强管理提高效益来补足自有资本；二是由国有银行发行长期次级金融债券筹资；三是由国家适当注资以增加国有银行资本金。相对而言，第一种方式虽可行，但时间需很长，力度很有限。第二种方式要求的配合条件比较复杂，操作难度大。我国主要采取的是第三种方式。
　　2004年1月6日，国务院决定动用450亿美元外汇储备为中国银行和中国建设银行补充资本金，注资规模近4000亿元人民币，接近两家银行现有资本金的总和。这笔资金不能用于核销不良资产，只能用于充实资本金。这次大规模注资不仅有助于防范金融风险，更为中国银行和中国建设银行的股份制改造奠定了坚实的操作平台。今后对于不良资产的处理，可考虑采取银行自身剥离、由银行不良资产处理专门机构承担、国家财政予以适当援助，或者采取由商业银行和资产管理公司之间以市场原则为基础的商业化剥离方式。相对于由四大资产管理公司直接进行政策性剥离来说，以上两种方式更符合市场经济原则，不至于给国家造成更大的压力，同时也有利于避免道德风险。在银行资本充足的基础上，国有银行才有可能成功引入战略投资者，并实现整体上市。这将显著地促进我国大银行的产权关系明晰化和产权结构优化。
　　国有银行实行股份化改制后，可考虑设立集团公司、新的股份制银行和处理不良资产银行的方式实现上市，即通常所说的，建立一个新的银行控股公司，将优质资产注入好银行并实现上市，同时成立专门处理不良资产的“特殊银行”。随后必须通过改善公司治理、完善风险管理和内部控制体系，形成上市银行的持续发展机制，并促进适应市场经济要求的金融业的发展，这也是实行国有银行股份制改造和建立现代企业制度所要解决的一大根本问题。
　　在股份制改造和上市的准备期中，可允许国有银行适当自主收缩其营业网点，通过优化组织结构体系，整合业务和管理流程，实现机构扁平化和业务管理垂直化，来减轻上市的难度和提高经营效益。应将国有商业银行改革与整个银行体系的改革结合起来，进一步放松金融市场的准入限制，发展地方、社区性中小银行，形成大中小型银行合理分工、协调发展格局，以弥补国有银行撤出后留下的空白。